股票多因子模型是什么？在備考CFA考試中它因子也是分類的，如果考生在備考CFA考試是不是學(xué)習(xí)到了這個(gè)模型呢？跟著小編在復(fù)習(xí)一下這個(gè)知識點(diǎn)哦！

股票因子模型的因子分為三大類：

公司基本面因子。與公司內(nèi)部績效相關(guān)。例如與盈利增長、盈利變異性、盈利勢頭和財(cái)務(wù)杠桿相關(guān)的因子。

公司與股權(quán)相關(guān)的因子。包括估值指標(biāo)和其他與股票價(jià)格或股票交易特征有關(guān)的因子。與前一類相比，這些因子直接反映了投資者對公司的預(yù)期。例子包括價(jià)格倍數(shù)，如收益收益率、股息收益率和賬面市值比。市值屬于這個(gè)項(xiàng)目。各種模型都包含了與股價(jià)動量、股價(jià)波動和交易活動相關(guān)的變量


宏觀經(jīng)濟(jì)因子。部門或行業(yè)成員因子。CAPM的beta以及其他系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)度量，收益率曲線水平敏感性等因子

不管你是備考CFA一級考試還是三級考試，考生在備考中每天都是要積累知識點(diǎn)的，只有不斷的積累才能更好的學(xué)習(xí)，那你在備考CFA考試中是不是掌握了這些知識呢？如果你需要相關(guān)的課程輔助自己學(xué)習(xí)的話，可以在線咨詢老師。